Do domuWiedzaCzym jest kontrakt terminowy? Najbardziej szczegółowy przegląd...

Co to jest kontrakt futures? Najbardziej szczegółowy przegląd handlu

kontrakt przyszłości

Chociaż dość podobne do kilku punktów z opcjami w metodzie płatności i tematem są inwestorzy. Ale jest wiele różnic. I Blogtienao Dowiedz się i przeprowadź własną ocenę.

Co to jest kontrakt futures?

Kontrakt przyszłości (kontrakty terminowe) to prawna umowa kupna lub sprzedaży określonego składnika aktywów i zabezpieczenia go po określonej z góry cenie w określonym czasie w przyszłości. Aktywa obejmują towary, papiery wartościowe, zapasy, waluta, ...

Jest znormalizowany pod względem jakości i ilości, aby ułatwić handel na giełdzie terminowej. Często stosowany w celu zapobiegania zmienności cen aktywów, aby zapobiec stratom spowodowanym niekorzystnymi zmianami cen.

Zobacz więcej: Co to jest Binance Futures? Kompletny przewodnik użytkowania od AZ

Kontrakty futures pozwalają inwestorowi spekulować na temat kierunku cen papieru wartościowego, towaru lub instrumentu finansowego, długiego lub krótkiego, i używać odpowiedniej dźwigni.

Inwestor przewiduje, że hossa otworzy pozycję na zakup kontraktów terminowych. Gdy rynek wzrośnie zgodnie z oczekiwaniami, inwestorzy osiągną zyski. I odwrotnie, inwestor może otworzyć krótką pozycję na kontrakcie futures, aby zarobić na bessie.

Jak działają kontrakty futures

Jak wspomniałem na wstępie, jest to również produkt pochodnych papierów wartościowych. Z góry ustalona cena, po której strony zgadzają się kupować i sprzedawać aktywa, nazywana jest ceną terminową. Przypisany przyszły czas. Jest to moment przekazania mienia i zapłaty, zwany terminem dostawy.

Działaj jako rynek między kupującymi a sprzedającymi. W którym obie strony mają następujące obowiązki:

  • Kupujący: Kupowanie i otrzymywanie aktywów po wygaśnięciu kontraktu futures.
  • Sprzedawca: Dostarcz i dostarcz nieruchomość w terminie ważności.

Podaję wizualny przykład wykorzystania kontraktu futures w aktywach towarowych, a mianowicie niełuskany:

jak działa kontrakt futures
jak działa kontrakt futures

Kontrakty futures dają możliwość spekulacji, w której trader przewiduje, że cena aktywa będzie się zmieniać w określonym kierunku. Mogą podpisać kontrakt na kupno lub sprzedaż w przyszłości po cenie (jeśli prognoza jest poprawna), która będzie opłacalna.

Zwłaszcza jeśli spekulant ma rentowność. Towary, którymi handlują spekulanci, były przechowywane przez długi czas i sprzedawane tak długo, jak tego potrzebują. Zapewnij konsumentom korzystniejszą dystrybucję towarów.

Treść umowy

Kontrakty futures, którymi można łatwo handlować i handlować, są ustandaryzowane. Każdy kontrakt futures będzie zazwyczaj oznaczał następujące elementy:

  • Surowce
  • Sposób rozliczenia transakcji: poprzez faktyczną dostawę określonej ilości towarów lub płatność gotówką.
  • Ilość towaru do dostarczenia lub ubezpieczenia w ramach umowy.
  • Waluta kontraktu ma wartość nominalną.
  • Waluty kontraktów futures są kwotowane.
  • Czas transakcji.

Rodzaje kontraktów terminowych

Podzielę się grupą aktywów, aby każdy mógł zrozumieć:

Grupa 1: Finansowe kontrakty terminowe

Ta grupa obejmuje następujące klasy aktywów:

  • Indeks giełdowy: Wpływ na to, jak działa giełda. Kiedy akcje są pod presją sprzedaży, to samo dzieje się z indeksami giełdowymi. Odwrotna sytuacja dotyczy presji zakupowej. Stopy procentowe mogą mieć również wpływ na indeksy giełdowe. Wyższe zyski z tych produktów tworzą konkurencję pieniężną w poszukiwaniu bezpieczniejszych inwestycji.
  • Rynek walutowy: Może mieć wpływ na stopy procentowe na całym świecie. Kapitał ma tendencję do przenoszenia się na rynek pieniężny z krajem o najwyższych stopach procentowych. Geolokalizacja może mieć również wpływ na ceny walut. Dobry rząd sprawia, że ​​inwestorzy czują się bezpieczniej inwestując w walutę tego kraju niż w kraju pogrążonym w chaosie.
  • Oprocentowanie: Kraj o ekspansywnej gospodarce może dać swojemu bankowi centralnemu powody do wiary inflacyjny nadchodzi. Następnie zaczęli podnosić stopy procentowe, aby spowolnić ekspansję. Jeśli gospodarka kraju kurczy się, jego bank centralny może obniżyć stopy procentowe, aby spróbować pobudzić gospodarkę tańszymi pożyczkami, co pozwoli firmom ponownie zwiększyć dochody. jeszcze raz.

Grupa 2: Fizyczne kontrakty terminowe na towary 

Rynek w tej grupie 2 jest bardziej zaawansowany niż pierwszy. Istnieje wiele czynników, które mogą wpływać na zmiany cen na tych rynkach. Czynniki takie jak pogoda, polityka, geografia (cła, strajki itp.), A nawet choroby wpływające na uprawy i zwierzęta mogą wpływać na ceny.

W tej grupie znajdą się następujące aktywa:

  • Energia: Na przykład ropa naftowa ma dwa produkty uboczne, benzynę i gorący olej. W zależności od czasu popyt na ropę determinuje kilka czynników. Jednak inne czynniki, takie jak pożary rafinerii, przestoje itp., Również mogą zakłócać dystrybucję dostaw i powodować reakcje cenowe.
  • Rynek metali: Zróżnicowane, znajdziesz tutaj złoto, srebro, miedź i platynę. Banki centralne na całym świecie trzymają złoto w swoich magazynach, aby walczyć z każdą potencjalną inflacją.
  • Produkty rolne: może obejmować zboża i zwierzęta gospodarskie. Obie są mocno dotknięte przez sezonowe wzorce, które mogą powodować wzrost lub spadek cen.
  • Wyroby włókiennicze: Obejmuje towary takie jak cukier, kakao, kawa, bawełna i drewno. Większość z nich ma niewielki wolumen i zwykle nie jest przedmiotem obrotu przez mniejszych inwestorów. Są to jednak produkty towarowe, których używamy na co dzień w naszym życiu, a to oznacza, że ​​podstawowe czynniki podaży i popytu wciąż wpływają na ceny tych produktów.

Jak handlować kontraktami futures

Rozpoczęcie handlu kontraktami futures jest stosunkowo łatwe. Otwórz konto u brokera, który obsługuje rynki, na których chcesz handlować. Potencjalny broker prawdopodobnie zapyta o Twoje doświadczenia z inwestycjami, dochodem i wartością netto. Te pytania mają na celu określenie poziomu ryzyka, które broker pozwoli ci podjąć, pod względem depozytu zabezpieczającego i pozycji.

Nie ma branżowego standardu dystrybucji prowizji i opłat w handlu kontraktami futures. Każdy broker oferuje inne usługi. Niektórzy oferują wiele badań i porad. Podczas gdy inni po prostu dostarczają cytaty i wykresy.

Niektóre strony internetowe umożliwiają otwarcie rachunku handlowego. Możesz ćwiczyć handel pieniędzmi papierowymi, zanim faktycznie zdecydujesz się na pierwszą transakcję. Jest to sposób na sprawdzenie, czy rozumiesz rynek kontraktów terminowych i jak on działa, a także poziom dźwigni finansowej i prowizje w swoim portfelu.

Jeśli jesteś początkującym, radzę poświęcić trochę czasu na handel na koncie wirtualnym, dopóki nie będziesz pewien, że to rozumiesz.

Nawet doświadczeni handlowcy często używają wirtualnych kont handlowych do testowania nowej strategii.

Oceń zalety i wady handlu kontraktami futures

Zalety

  • Inwestor może wykorzystać kontrakty futures do spekulacji w kierunku ceny instrumentu bazowego. Moje aktywa są wymienione w sekcji umowy.
  • Firmy mogą zabezpieczać ceny surowców lub produktów, które sprzedają, aby chronić się przed niekorzystnymi zmianami cen
  • Kontrakty futures mogą wymagać jedynie częściowego zdeponowania kwoty kontraktu u brokera.

Minusem

  • Inwestorzy są narażeni na ryzyko, że mogą stracić więcej niż początkowy depozyt zabezpieczający z powodu lewarowanych kontraktów futures.
  • Inwestowanie w kontrakt futures może spowodować utratę przez firmę korzystnych ruchów cen.
  • Marża może być mieczem obosiecznym, co oznacza, że ​​wysokie zyski wiążą się z dużymi stratami. W tej części przeanalizujemy następną sekcję.

Ryzyko handlu z depozytem zabezpieczającym i dźwignią

Wielu spekulantów pożycza znaczne kwoty, aby grać na rynku kontraktów terminowych. To jest główny sposób na wyolbrzymianie małych ruchów cen, aby były potencjalnie dochodowe. Ale pożyczanie również zwiększa ryzyko. Jeśli rynek jest przeciwko tobie, możesz stracić więcej niż zainwestowałeś.

Dźwignia a zasada depozytu zabezpieczającego jest znacznie bardziej liberalna w handlu kontraktami futures. Im większa dźwignia, tym większy zysk, ale potencjalna strata jest również większa.

Przeczytaj więcej o handlu z depozytem zabezpieczającym: Binance Margin Trading: kompleksowy przewodnik od AZ dla początkujących

Handel kontraktami terminowymi na towary

Towary stanowią dużą część futurystycznego świata handlu. Możesz także handlować kontraktami futures na poszczególne akcje, akcje funduszy, obligacje, a nawet Bitcoin. Niektórzy inwestorzy preferują handel kontraktami futures, ponieważ mogą zająć znaczną pozycję (zainwestowaną kwotę). To daje im większy potencjał dźwigni.

Większość inwestorów myśli o zakupie aktywów. Przewiduje się wówczas, że w przyszłości jego cena wzrośnie. Ale krótka sprzedaż zawsze sprawia, że ​​inwestorzy postępują odwrotnie. Pożyczają pieniądze, aby założyć się, że cena aktywów spadnie, aby móc je później kupić po niższej cenie.

Podsumowując 

W każdej formie transakcji zawsze występują „wysokie zyski z dużym ryzykiem”. Dlatego Blogtienao przedstawił artykuł na temat „Kontrakt przyszłości ".

W ten sposób wchodzenie w szczegóły od znaczenia do transakcji, aby generować zyski, a także pomagać w zmniejszaniu ryzyka. Próbując przed podjęciem decyzji o dołączeniu do nowej metody handlu, pomoże Ci to zachować swoje aktywa. Dalej jest poszerzanie wiedzy, aby iść dalej na rynku.

5/5 - (1 głos)

KOMENTARZ

Wpisz swój komentarz
Wpisz tutaj swoje imię i nazwisko

Ta strona używa Akismet do ograniczania spamu. Dowiedz się, jak Twoje komentarze są akceptowane.

- Reklama -